支付基础系列4：资金渠道

时间：2023-03-14 16:48:01 | 来源：电子商务

时间：2023-03-14 16:48:01 来源：电子商务

现在的人，人手一个手机，问得最多的话，有充电器么？有WIFI么？不过，这也能发现一个事实，有资源有渠道，才是永恒。对于支付公司来说，资金渠道是至关重要的，可以认为是插座，没有插座，所有设备都无法运行。

这一节的支付基础系列，我们谈谈资金渠道。

这里说的资金渠道，说的是广泛的渠道，能够提供资金的渠道。银行渠道提供大量的资金，但是不单独指银行，因为除了银行，还是很多资金来源的，难道整个体系没有银行就不玩了？

资金渠道，说白了，就是资金的来源，之前系列有说过支付工具的概念，支付工具和资金渠道有对应的。打开支付宝，看下你能用的支付工具对应的渠道：

1. 支付账户余额：对应用户充值进来的备付金
   
2. 余额宝：对应天弘余额宝货币基金
   
3. 花呗：信用额度，对应小贷资金
   
4. 信用卡：信用额度，对应银行资金
   
5. 储蓄卡：借记额度，对应用户存款
   
6. 卡券：权益类，对应营销或者商户的资金
   
7. 集分宝：权益类，对应用户购买、领取的积分

没有图就没真相，简单总结的资金渠道内容：

上图中，每一部分都是挺多的内容，而且比较复杂，尤其是渠道模型。渠道产品的定义，是为了对外包装收单产品售卖，可以认为是支付公司的基本能力。渠道模型非常复杂，可以认为是调度控制，保证基本的能力稳定。涉及到通道路由规则，因为渠道是外部的，不可控性非常大，因此需要一定的智能化和自动化。这一点，在后续有时间再单独说明。

这里谈谈合作渠道，一般来说，能够提供资金的渠道，都可以是合作渠道，都可以纳入资金渠道的范畴。重点提下两个渠道：基金机构和小贷机构。基金公司，能当做渠道，一般是提供货币基金业务，也就是对应目前各大金融支付APP的XX宝标配。小贷作为渠道，一般对应的是信用额度，这个是常用的案例，可以重点看下目前电商平台是如何玩的。目前，随着快捷渠道收缩，小贷渠道后续将会更加常见。

关于清算，一般的渠道，按照行业惯例，基本都是T+1进行清算，特殊业务和渠道能够做到T+0。清算一般包含交易和资金的核对。渠道一般在T+1会将清算文件和资金给到支付机构。支付机构拿到清算文件后，一般会和渠道的明细（可以是渠道也可以是账务）进行核对，这是交易的核对。资金部分，会和渠道账务明细，计算成本等，进行资金核对。一般T+1的差异，会存疑，人工确认后进行调账。

说到这里，补充一点。上面图中介绍的都是线上支付，目前支付公司有很多渠道可以玩，但是央妈的态度，肯定是不鼓励的。于是有了网联，线上的银联，鼓励资金从支付机构备付金中独立出来。针对线下银行卡收单支付，因为大家接的都是银联，在资金渠道这块玩法不多，只能拼服务水平和附加功能。

所以，在线下收单，大致形成这样的梯队【可以参考我之前的文章】：

1.最好的商户-----银行（有钱吃肉，直接投收银设备，看中商户的存款）

2.稍微大一点的商户-----银联商务、拉卡拉、通联等大的收单（啃骨头，服务能力强）

3.中小、个体商户-----中小线下收单机构（只能喝汤）

4.其它商户-----二清机构等组织（看看有没有渣可以捡漏）

所以，线下收单，后面能够怎么发展，你大概也就清楚了。

接下来，我们看看渠道资金流程，总结下图：

有7条资金链路：

①银行收单本行资金

②银行收单它行资金走银联

③支付收单可走银联

④支付收单可接人行下面的其它清算通道

⑤支付收单可接将来的网联

⑥支付收单可自行直连银行

⑦支付收单可接其它资产

聚合支付等只是技术服务，不涉及资金，资金只能通过支付机构和商户完成。每次资金划拨都有成本，最终转嫁给商户。

资金渠道是负责资金的，在支付基础能力中，至关重要。设计有小缺陷，便可能会导致资损，支付公司可是谈资损色变的。因此，在渠道部分，资损的风险控制是非常重要的。

最后，补充下资金对账的流程：

正常情况下，资金对账需要在T+1完成，系统支持的话，甚至能够做到T+0。只有资金对账做得及时，资损等问题将会很快暴露和发现。至少，现在在我看来，资损产生的很大问题，是因为对账不及时。

渠道就说到这里，下一节我们说账务。